欧美股债齐涨标普史上首破5600点，特斯拉十一连涨，台积电、苹果新高

美联储主席鲍威尔出席国会第二天听证，继续“放鸽”称美联储无需等到通胀降至2%下方才降息，因为降息太晚或太少可能会削弱经济活动和就业，劳动力市场已明显降温，鲍威尔如期未发表任何鹰派言论，市场的9月降息预期升温。

评论称，鲍威尔证词关键在于，美联储对风险平衡的评估正在发生变化，如果得到未来数据的支持，美联储将在9月份降息。Fedwatch显示9月降息概率为73.3%，市场预期9月和12月均降息一次。

鲍威尔言论助力美股再创新高，三大指数均涨超1%，芯片股领涨；美债收益率全线走低，美元走软，贵金属和伦敦金属普涨，由于中东局势紧张和美国能源部周度库存报告显示原油和汽油库存大幅下降，油价止步三日连跌。

交易员聚焦周四CPI数据，预计美国6月CPI同比增速将从5月的3.3%降至3.1%，环比小幅增长0.1%。核心CPI同比增速保持在3.4%，环比增长0.2%。美国PPI通胀将于周五公布。

国际方面，法国市场紧张情绪缓解，市场注意力转向美国数据，欧股普涨。英国央行首席经济学家称，尽管正朝着降息的方向迈进，但服务价格通胀和工资增长仍然强劲，英国央行8月降息预期降温，英镑走强至一个月新高。

7月10日周三，科技股为主的纳指盘中创新高升破18600点，涨超1.2%；标普500大盘也创新高，史上首次升破5600点且涨超1%，连涨七日创今年最长连涨纪录；蓝筹股汇聚的道指日高涨超1.1%。

截至收盘，标普和纳指100连续六日创新高，纳指连续七日创收盘新高，标普创今年最长连涨纪录，道指涨近430点至5月21日以来的七周最高，罗素小盘股创6月12日以来的近一个月最高：

标普500指数收涨56.93点，涨幅1.02%，报5633.91点。道指收涨429.39点，涨幅1.09%，报39721.36点。纳指收涨218.16点，涨幅1.18%，报18647.45点。

纳指100涨1.09%至新高，衡量纳指100科技业成份股表现的纳斯达克科技市值加权指数（NDXTMC）涨1.46%至新高，罗素2000小盘股收涨1.10%，“恐慌指数”VIX收涨2.72%至12.85。

标普500指数的11个板块全线收涨，标普信息技术/科技板块收涨1.63%，连续五个交易日创收盘历史新高，6月24日收盘以来累计上涨8.11%；原材料板块涨1.34%，保健板块涨约1%，房地产、能源、电信板块涨约0.7%，可选消费板块涨超0.6%，金融板块涨0.42%“表现最差”。

Certuity的首席投资官Scott Welch指出，有些股票看起来有点泡沫，但目前还没有迹象表明大型科技公司的盈利无法支撑其高估值，“重要的是，有7到10只股票占标普500指数市值的30%到40%，如果出现任何下滑，就会产生放大效应。”

“科技股七姐妹”多数涨超1%，且收于日高。英伟达领涨，收涨2.7%逼近历史最高，市值位居美股第三；苹果收涨1.88%，七日连创收盘历史新高，维持市值第一；特斯拉收涨0.35%，十一连涨且累涨近44.2%，创一年最长连涨纪录；谷歌A涨1.16%时隔两天再创收盘历史新高；微软涨1.46%，Meta涨0.88%，亚马逊涨0.23%。

芯片股齐涨，多数涨超2%。费城半导体指数涨2.42%，升穿5900点创新高，行业ETF SOXX涨2.32%。英伟达两倍做多ETF收涨5.22%；科磊、应用材料、台积电美股、Arm控股均收创历史新高，台积电ADR涨3.54%，刷新收盘历史高位至191.05美元，收盘市值9909.7635亿美元；科磊涨1.99%，应用材料涨1.39%，Arm控股涨2.29%，AMD涨3.87%，美光科技涨4%，高通涨0.81%，博通涨0.66%，英特尔涨0.81%。

AI概念股多数上涨。SoundHound.ai涨22.46%，BigBear.ai涨6.9%，Palantir涨3.76%至新高，超微电脑涨0.49%，C3.ai涨1.77%，Snowflake涨0.03%，戴尔科技张0.02%，甲骨文涨0.99%，而CrowdStrike跌2.96%。

苹果：苹果希望AI服务能带动消费需求，并计划2024年iPhone出货量提高10%，至少出货9000万部iPhone 16。

SoundHound.ai：周三SoundHound宣布，旗下结合ChatGPT的SoundHound Chat AI 语音助手已在奥地利、法国、德国、意大利、西班牙和英国等11个欧洲市场的标致、欧宝和沃克斯豪尔汽车品牌中上线，并投入生产。到7月底，该语音助手的服务将扩展到17个市场，提供12种不同的语言版本。

台积电：台积电6月销售额同比激增32.9%，二季度销售总额超市场预期，分析师预测其7月18日公布的二季报将显示当季净利润同比增长30%。

为回应欧盟、英国和美国的反垄断调查，微软放弃OpenAI董事会的无投票权观察员席位，但可能无法打消美国监管顾虑，有消息称，苹果也将不会在 OpenAI 董事会担任观察员角色。

由于第二季度交付量好于预期，高盛上调特斯拉目标价至248美元，但维持中性评级且预测股价或跌5%。

AMD将全现金收购欧洲最大的私人AI实验室SILO AI，交易价值约6.65以美元，意图缩小与英伟达的差距。

中概股指尾盘走弱。中概互联网指数ETF （KWEB）转跌0.2%，中国科技指数ETF （CQQQ）涨0.2%，纳斯达克金龙中国指数（HXC）涨1%后微跌，无缘6000点但徘徊一周高位。

热门个股中，造车新势力表现强劲，理想涨超3%，小鹏涨超7.4%，极氪涨约2.3%，蔚来涨约2.6%；百度涨2.66%，拼多多涨0.26%，阿里巴巴涨0.41%，而腾讯控股（ADR）跌0.88%，京东跌0.22%，网易跌超3%，好未来跌超2.1%，搜狐收跌5.71%，携程跌3.77%。

礼来制药涨0.78%，继续创收盘历史新高。

金融与报税相关的软件巨头Intuit一度跌超4%，将裁员1800人或占比10%以增加AI投资。

全球最大零售商沃尔玛涨0.7%至历史最高，券商杰富瑞称在AI方面取得的进展令沃尔玛仍是首选股票，最新目标价77美元暗示还能再涨10%。

大众汽车的美股涨近3%，欧股跌超2%后收跌0.3%，公司发出盈利预警，并因电动汽车需求低迷而考虑关闭在布鲁塞尔的奥迪工厂，将是近四十年来首次关闭工厂。

欧洲STOXX 600指数收涨0.91%，报516.42点，几乎所有板块均上涨。欧元区STOXX 50指数收涨1.13%，报4958.86点，成分股德国拜耳涨超3%领跑。

德国DAX 30指数收涨0.94%，法国CAC 40指数收涨0.86%，意大利富时MIB指数收涨1.30%，英国富时100指数收涨0.66%，荷兰AEX指数收涨0.96%至历史新高，西班牙IBEX 35指数涨1.59%。

波动较大个股中，军工股Kongsberg Gruppen公布其营业收入增长21%，股价收涨11.07%至历史新高。

欧股“十一罗汉”中，阿斯麦控股涨超1.9%，创收盘历史新高，诺和诺德收涨1.06%。

贝莱德分析称，英国股市势将吸引海外投资者回归，因工党在选举中取得压倒性胜利预示着该国政局开启了几无动荡的时代，“我们现在超配英国股市，估值很有吸引力。”

尾盘时，对货币政策更敏感的两年期美债收益率跌0.43个基点，报4.6221%，盘中交投于4.6347%-4.6011%区间。美国10年期基准国债收益率跌1.57个基点，报4.2802%，盘中交投于4.3096%-4.2646%区间。

对货币政策更敏感的两年期美债收益率在美股盘前一度下行超2个基点至日低4.603%，美股盘中，在鲍威尔国会听证期间不断攀升并最终日内转涨，交投4.63%一线，但仍徘徊4月1日以来低位。

10年期基债收益率在美股盘前一度跌超3个基点至日低4.26%，鲍威尔讲话期间升至临近日高的4.30%，但美股午盘后持续走低并最终转跌2个基点，交投不足4.28%的两周低位。

午盘时，美国财政部拍卖390亿美元10年期国债，得标利率4.276%（6月11日4.438%），投标倍数减弱至2.58（前次为2.67），令10年期收益率短线下挫约1个基点，重新跌向4.2760%。

欧元区基准的10年期德债收益率尾盘跌4.7个基点，报2.533%，盘中交投于2.552%-2.514%区间。两年期德债收益率跌2.7个基点，报2.897%。

法国10年期国债收益率跌5.9个基点，意大利10年期国债收益率跌8.7个基点，西班牙10年期国债收益率跌6.1个基点，希腊10年期国债收益率跌8.4个基点。英国10年期国债收益率跌3.4个基点，报4.126%，日低跌至4.090%。

美国原油和汽油库存降幅超预期，暗示需求好转，油价止步三日连跌。WTI 8月原油期货收涨0.69美元，涨幅将近0.85%，报82.10美元/桶。 布伦特9月原油期货收涨0.42美元，涨超0.49%，报85.08美元/桶。

美油WTI盘中最高涨1.25美元或涨1.5%，一度升破82美元整数位，尾盘涨幅有所收窄，但脱离7月1日以来的月内低位，上周五盘中曾创4月19日以来最高至84.53美元。国际布伦特最高涨1美元或涨1.2%，重上85美元，上周五盘中曾创4月30日以来最高且上逼88美元。

据美国能源信息管理局(EIA)公布的数据，美国独立日假期带来了对航空燃油需求的预期提振，四周季节性均值升至2019年以来最高。与此同时，美国汽油需求的四周季节性均值也升至2021年以来最高水平，而汽油库存降至5月份以来最低水平。分析称，数据表明美国独立日假期后成品油需求增强，盖过了美联储降息时间不确定的影响。

美国上周EIA原油库存创3月中旬以来新低，减少334万桶，超出市场预计减少300万桶、受访分析师预期增加44.2万桶，前值减少1215.7万桶。

油价此前下跌是由于飓风“贝丽尔”对墨西哥湾沿岸炼油、生产和出口基础设施影响有限，周二已有油气公司重启部分业务。同时，以色列在加沙冲突的停火谈判重启也缓解了对供应干扰的担忧，欧佩克数据显示减产执行不力的国家仍在超出产量配额，这三大因素都令油价承压。

欧洲基准的TTF荷兰天然气期货，以及ICE英国期货尾盘均跌约2%，连续多日刷新5月下旬以来的七周多低位。美国天然气8月合约最深跌超2%并一度失守2.30美元，重新下逼七周低位。

衡量兑六种主要货币的一篮子美元指数DXY小幅下跌，并在鲍威尔听证会期间徘徊日低至105关口，随后跌幅小幅收窄，但止步两日连涨，重新迈向6 月中旬以来的近四周低位。

彭博美元指数跌0.10%，报1259.89点，日内交投区间为1261.81-1259.71点。

欧元兑美元小幅走高，连续多日站稳1.08上方，徘徊四周高位。英镑兑美元涨0.5%上逼1.2850，重上1.28关口，刷新6月12日以来盘中最高。

英国央行首席经济学家称一些指标显示通胀有上行风险，期货市场削减对8月降息押注至不到50%，但9月降息几乎为板上钉钉，英镑周环比上涨0.4%，7月已累涨超1%。

日元兑美元最深跌0.3%至161.85，持续不足161关口，至一周新低，上周三曾逼近162创1986年以来的三十八年最低。离岸人民币兑美元重回7.29元下方，日内最深跌超50点，上周曾跌穿7.31元至八个月低位。

主流加密货币涨跌不一。市值最大的龙头比特币转跌0.6%，重新失守5.8万美元，稍早曾一度升破5.9万美元，上周五曾失守6.4万美元至2月来最低。第二大的以太坊涨超1%并升穿3100美元，连涨三日并进一步脱离5月中旬以来低位。

美债收益率和美元携手走低支撑贵金属走高。COMEX 8月黄金期货尾盘涨0.42%至2377.9美元/盎司，COMEX 9月白银期货尾盘小幅上涨至31.065美元/盎司。

在鲍威尔国会听证前刷新日高时，现货黄金一度涨近1%并升破2380美元，现货白银涨近1.2%，并短暂重回31美元整数位上方；听证会期间，现货黄金涨幅砍半，现货白银直线跳水转跌并刷新日低，跌近0.5%；听证会结束后，金银均小幅上涨。

其他贵金属如铂金、钯金均涨超0.7%。

分析称，鲍威尔昨天在参议院的讲话中没有任何意外的鹰派言论，这在一定程度上缓解了市场对美联储今年无法降息的看法，降息预期升温增强无息黄金吸引力。如果周四CPI和周五PPI数据显示通胀正在降温，那么黄金白银市场将继续横盘走高。

此外，世界黄金协会周二表示，由于欧洲和亚洲上市基金增持黄金，6月份全球实物支持的黄金交易所交易基金连续第二个月出现资金流入。

伦敦工业基本金属涨跌不一。经济风向标“铜博士”止步两日连跌，重新升破9900美元重新迈向三周高位，在周一之前曾连涨六个交易日。伦铝再跌0.5%交投近三个月最低。伦锌涨超1%，伦铅跌0.6%，伦镍跌1.5%创三个月最低，伦锡涨近2%至4月中旬以来的近三个月最高。